Warum klimapositive Geldanlagen die Zukunft sind

Warum klimapositive Geldanlagen die Zukunft sind

Können Investor:innen einen Einfluss darauf nehmen, den immer größer werdenden Herausforderungen des Klimawandels zu begegnen und Unternehmen animieren dem Klimaschutzgesetz gerecht zu werden?

Physische und transitorische Klimarisiken

Unternehmen sind an unterschiedlichen Stellen von Klimarisiken betroffen

  • Transitorische und physische Klimarisiken können die Nachfrage nach Produkten und Dienstleistungen beeinflussen. Besonders Veränderungen im CO2-Preis, welche durch Zertifikate und Steuern hervorgerufen werden, können erhebliche Auswirkungen auf die Umsatzerlöse der Unternehmen haben.
  • Unternehmen sind auch im Bereich Kosten und Aufwand von Klimarisiken betroffen. Durch extreme Wetterbedingungen beispielsweise kann es zu veränderten Nachfrageprozessen oder störungsbehafteten Produktionsprozessen kommen, auf die Unternehmen mit flexibleren Kostenstrukturen besser in der Lage sind, effektiv zu reagieren.
  • Auch Investitionsausgaben wie Kapitalkosten und Kapitalbeschaffungsmöglichkeiten werden zukünftig stark durch Klimarisiken beeinflusst. Transparenz über Investitionspläne und ihre Klimaabhängigkeit kann die Finanzierungsmöglichkeiten erweitern.
  • Des Weiteren beeinflussen transitorische Klimarisiken, ausgelöst durch technologischen Wandel, regulatorische Eingriffe oder veränderte Kundenpräferenzen, die Werte von Vermögensgegenständen, u.a. durch starken Abwertungsbedarf oder Restrukturierungen. Die Wertveränderung von Vermögenswerten kann daraufhin einen höheren Investitionsbedarf mit sich bringen.

In der untenstehenden Abbildung wird nochmals die Relevanz der transitorischen Klimarisiken für Unternehmen deutlich. Der Preis, angegeben in Euro, der pro Tonne CO-Äquivalent gezahlt werden muss, ist in den letzten Jahren erheblich gestiegen. In Zukunft und auch bereits jetzt werden negative Auswirkungen von Produktionsprozessen aufs Klima teurer und damit auf lange Sicht gesehen unrentabel.

Preisentwicklung von C02-Emissionsrechten im europäischem Emissionshandel

Durch die Einhaltung des ESG-Ansatzes werden ökologische und/oder soziale Kriterien bei der Kapitalanlage berücksichtigt. Beispiele für diese Anlagestrategien sind der “Best-in-Class-Ansatz" sowie die Berücksichtigung von Positiv-, Negativ- und Ausschlusskriterien.

Was sind klimapositive Geldanlagen und wie unterscheiden sie sich von herkömmlichen Investitionen?

Grünes Wachstum

Beispiele für klimapositive Investitionen

Die Erneuerbaren Energien:

Solarenergie, Windkraft und Wasserkraft sind Technologien, die maßgeblich dazu beitragen, die CO2-Emissionen zu minimieren, da sie keinerlei fossile Brennstoffe in Anspruch nehmen. Parallel dazu wird durch die fortgesetzte Erweiterung des Einsatzes erneuerbarer Energien die Abhängigkeit von fossilen Energiequellen nachhaltig gemindert.

Energieeffizienzprojekte:

In diesem Zusammenhang werden Initiativen befürwortet, welche den Verbrauch von Energie mindern, folglich die Emission von Kohlendioxid vermindern. Exemplarisch hierfür sind die Aktualisierung von Baustrukturen, die Adaption energieeffizienter Innovationen und die Unterstützung umweltfreundlicher Mobilität.

Nachhaltige Landwirtschaft und Forstwirtschaft:

Investitionen in ökologische Landwirtschaftsmethoden oder Aufforstungsprojekte tragen zur Bindung von CO2 bei und fördern eine nachhaltige Nutzung der Ressourcen. So ist beispielsweise die Wiederherstellung von Mooren eine solche Maßnahme.

Nachhaltige Unternehmen:

Unternehmen, die sich aktiv für den Klimaschutz einsetzen und nachhaltige Geschäftsmodelle verfolgen entwickeln beispielsweise innovative Technologien zur CO2-Reduktion oder setzen auf Kreislaufwirtschaft und Recycling.

Welche Rolle können klimapositive Geldanlagen und damit Investor:innen bei der Bekämpfung der Klimakrise spielen?

Portfoliomanagement - Wirksame Maßnahmen
What Do You Think about Climate Finance? by Johannes Stroebel, Jeffrey Wurgler :: SSRN
Nachhaltige Geldanlagen

Checkliste: Kriterien zur Auswahl von klimapositiven Geldanlagen

  • Klimafreundliche Auswirkungen: Die getätigten Investitionen haben einen nachweisbaren positiven Einfluss auf das Klima. Dies kann beispielsweise den Beitrag zur Reduzierung von Treibhausgasemissionen, den Einsatz erneuerbarer Energien oder die Förderung nachhaltiger Landnutzung umfassen.
  • Transparenz und Berichterstattung: Das Unternehmen veröffentlicht regelmäßige Berichte über seine Umweltauswirkungen und Fortschritte in Richtung Klimapositivität. Transparente Kommunikation ist ein Zeichen dafür, dass das Unternehmen seine Verpflichtungen ernst nimmt.
  • Innovationspotential: Das Unternehmen setzt innovative Technologien oder Ansätze zur Bekämpfung des Klimawandels ein. Investitionen in innovative Lösungen könnten langfristig eine bessere Chance auf positive Auswirkungen bieten.
  • Unternehmensführung und Ethik: Die Unternehmensführung und -ethik passt zu ihren Werten. Unternehmen, die sich ethisch verhalten und klare Nachhaltigkeitsziele verfolgen, sind eher zuverlässige Partner für klimapositive Investitionen.
  • Langfristige Ausrichtung: Inverstor:innen haben sichergestellt, dass die Investition langfristig ausgerichtet ist und nicht nur kurzfristig von Trends oder politischen Entscheidungen abhängt.
  • Finanzielle Performance: Investor:innen haben die finanzielle Stabilität und Leistung des Unternehmens oder des Projekts geprüft. Eine nachhaltige Investition sollte nicht nur positive Umweltauswirkungen haben, sondern auch finanziell tragfähig sein.
  • Diversifikation: Die Investitionen sind gestreut, um das Risiko zu minimieren. Diversifizieren Sie über verschiedene Sektoren und Assetklassen, um Ihre Portfoliostreuung zu optimieren.
  • Expertenberatung: Eine professionelle Beratung von Finanzexpert:innen oder nachhaltigen Investitionsberater:innen wurde eingeholt, um sicherzustellen, dass die Entscheidungen fundiert sind und den finanziellen Zielen der Investor:innen entsprechen.
  • Nachhaltigkeitszertifikate und -bewertungen: Die Unternehmen oder Fonds wurden von anerkannten unabhängigen nachhaltigen Ratingagenturen oder Zertifizierungsstellen bewertet. 

Ihr Impact zur Bekämpfung der Klimakrise mit Geldanlagen

Die professionelle Vermögensverwaltung

Sie wollen Ihr Vermögen für eine Welt von morgen einsetzen, in der zukünftige Generationen gerne und voller Zuversicht leben? Zugleich ist es Ihnen wichtig, dass Ihr Vermögen professionell von Expert:innen verwaltet wird, sodass Sie mehr Zeit für andere Dinge haben?

Dann ist die digitale Vermögensverwaltung EB-WertePortfolio das Richtige für Sie: Unsere erfahrenen Portfoliomanager übernehmen die aktive Steuerung Ihrer Kapitalanlage. Hierbei berücksichtigen Sie Ihre Anlageziele, Risikoneigung und Erwartungen an Nachhaltigkeit.

Werteorientiert erfolgreich

Transparenz: In welche Fonds kann ich investieren?

Aktive Stimmrechtsausübung für nachhaltigen Impact

Um die Nachhaltigkeitsentwicklung in den Unternehmen zu fördern, in welche investiert wird, nutzt die EB-SIM ihre aktive Stimmrechtsausübung und führt gezielte Unternehmensdialoge. In der untenstehenden Grafik ist zu entnehmen, welche Themen besprochen wurden und wie viele Unternehmen aktiv beeinflusst wurden klimapositiv zu werden.

Übersicht Stimmrechtsausübung

Langfristig verlässlich: Die EB-SIM

Als Vermögensverwalter gehört die EB-Sustainable Investment Management GmbH (EB-SIM) zu den Experten für nachhaltige Geldanlagen im deutschsprachigen Raum. Seit vielen Jahren bietet sie institutionellen Anleger:innen und über den Wholesale-Vertrieb privaten Investor:innen ausschließlich nachhaltige Anlagelösungen in Aktien-, Anleihen- und Multi-Asset-Strategien, Real Assets und Private Debt, die auf die Bewahrung von Natur und Umwelt abzielen sowie positive Wirkungen und solide Renditen anstreben.

Für Ihre Expertise und Mitwirken wird die EB-SIM regelmäßig mit Bestnoten ausgezeichnet

Mitgliedschaften und Auszeichnungen der EB Gruppe

Mitgliedschaften und Auszeichnungen der EB Gruppe

Disclaimer:

Dieser Beitrag ist eine Contentmarketing-Information der Evangelischen Bank und richtet sich ausschließlich an Personen, die ihren Wohnsitz bzw. gewöhnlichen Aufenthalt in der Bundesrepublik Deutschland haben. Der Inhalt dieser Werbung dient ausschließlich der allgemeinen Information über die Vermögensverwaltung. Dies kann und soll keine individuelle Beratung durch hierfür qualifizierte Personen ersetzen. Der Beitrag stellt weder eine Anlageberatung/ -empfehlung noch ein Angebot oder eine Beratung zu.

Verpassen Sie keine Neuigkeiten — mit dem EinBlick Newsletter!

Sie möchten immer auf dem Laufenden gehalten werden und neue Artikel direkt per E-Mail erhalten? Dann melden Sie sich einfach zu unserem Newsletter an!